Chỉ báo ADX là gì? ADX cao có nên mua không? Nó chỉ đo sức mạnh, không đo hướng
“ADX vọt lên 40 rồi, xu hướng rất mạnh, chắc nên vào lệnh mua rồi nhỉ?”
Câu này sai ở một chỗ: ADX chỉ đo xu hướng mạnh đến đâu, không quan tâm xu hướng đi về đâu. Tăng mạnh sẽ đẩy ADX lên, giảm mạnh cũng vậy. Bài này trước tiên tính thử với ba bộ số, bạn sẽ thấy tăng mạnh và giảm mạnh cho ra con số giống hệt nhau; sau đó dùng một biểu đồ thật có đánh số 1 đến 5 (EUR/USD 2017–2018) để xem vì sao ADX luôn chậm một nhịp.
Đây là một bài trong loạt “Học viện giao dịch · Từ điển chỉ báo kỹ thuật” của MASQuant. Toàn bộ chỉ báo được phân loại trong Từ điển chỉ báo kỹ thuật.
Hiểu trong một câu
ADX = “đồng hồ đo sức mạnh” của xu hướng, con số càng lớn, diễn biến gần đây càng giống đang có xu hướng.
Câu hỏi nó trả lời là: “Bây giờ có xu hướng hay đang đi ngang?” Nó không trả lời “lên hay xuống”.
ADX giống đồng hồ tốc độ của ô tô: cho bạn biết xe chạy nhanh bao nhiêu, không cho biết đang đi về hướng bắc hay hướng nam. Chạy về hướng bắc 80 km/h, đồng hồ hiện 80; chạy về hướng nam 80 km/h, đồng hồ vẫn hiện 80. Hướng phải xem hai đường khác: +DI và −DI, chúng mới là la bàn.
Tính thử một lần: tăng hay giảm, con số như nhau
ADX gồm ba đường, nói bằng lời thường trước:
- +DI: trong khoảng thời gian gần đây, lực giá vượt lên trên đỉnh của nến trước.
- −DI: trong khoảng thời gian gần đây, lực giá phá xuống dưới đáy của nến trước.
- ADX: +DI và −DI cách nhau bao xa.
Bước một, mỗi cây nến xem trước “đi lên thêm bao nhiêu, đi xuống thêm bao nhiêu” (dưới đây là các số nguyên dùng làm ví dụ, không phải dữ liệu thị trường): hôm nay cao nhất 105, hôm qua cao nhất 102, đi lên thêm 3; hôm nay thấp nhất 99, hôm qua thấp nhất 100, đi xuống thêm 1. Phía đi lên lớn hơn, nên cây nến này ghi là “lên 3, xuống 0”. Ghi 14 nến gần nhất như vậy rồi lấy trung bình, ta có +DI và −DI.
Bước hai, xem +DI và −DI cách nhau bao xa, con số này gọi là DX:
| Tình huống | +DI | −DI | DX = hiệu của hai bên ÷ tổng của hai bên × 100 |
|---|---|---|---|
| Tăng rất rõ | 30 | 10 | 20 ÷ 40 × 100 = 50 |
| Giảm rất rõ | 10 | 30 | 20 ÷ 40 × 100 = 50 |
| Đi ngang, hai bên ngang ngửa | 22 | 18 | 4 ÷ 40 × 100 = 10 |
Mấu chốt nằm ở đây: “hiệu” lấy giá trị tuyệt đối, không quan tâm bên nào lớn hơn. Tăng hay giảm đều ra 50; chỉ khi đi ngang, hai bên ngang tài ngang sức, con số mới thấp.
Bước ba, ADX là DX được làm mượt thêm một lần nữa (“làm mượt” có thể hiểu là: lấy trung bình 14 con số gần nhất để đường không nhảy lung tung). +DI, −DI đã được làm mượt một lần, ADX lại làm mượt thêm lần nữa, làm mượt hai lần, nên ADX rất chậm.
Công thức chính thức
Tham số thường dùng là 14:
1 Mỗi cây nến:
+DM = cao nhất hôm nay − cao nhất hôm qua (chỉ tính khi lớn hơn biên độ đi xuống và lớn hơn 0, nếu không ghi 0)
−DM = thấp nhất hôm qua − thấp nhất hôm nay (chỉ tính khi lớn hơn biên độ đi lên và lớn hơn 0, nếu không ghi 0)
TR = biên độ thực (cách tính giống ATR)
2 Làm mượt +DM, −DM, TR mỗi thứ 14 kỳ:
+DI = +DM đã làm mượt ÷ TR đã làm mượt × 100
−DI = −DM đã làm mượt ÷ TR đã làm mượt × 100
3 DX = |+DI − −DI| ÷ (+DI + −DI) × 100
ADX = DX làm mượt 14 kỳADX do J. Welles Wilder Jr. đưa ra năm 1978, cùng một cuốn sách với RSI và ATR. Cách đọc phổ biến là: ADX dưới 20 nghiêng về đi ngang, trên 25 nghiêng về có xu hướng. Đây chỉ là các mốc tham khảo theo thói quen, không phải ranh giới cứng.
Trong MT5 có hai ADX: Average Directional Movement Index và ADX Wilder. Loại sau dùng cách làm mượt gốc của Wilder, biểu đồ trong bài cũng dùng loại này; loại trước dùng cách làm mượt khác, hai loại vẽ ra giá trị khác nhau. Trước khi so sánh giá trị giữa các nền tảng, hãy xác nhận đang dùng loại nào.
Xem biểu đồ: đồng euro 2017–2018, theo thứ tự 1 đến 5
Biểu đồ dưới đây là khung ngày của EUR/USD (EURUSD) từ tháng 8 năm 2017 đến tháng 5 năm 2018, lấy từ dữ liệu giá lịch sử của MT5. Nó lần lượt đi qua đi ngang, tăng, đi ngang, giảm: từ tháng 11 năm 2017 đến tháng 1 năm 2018 tăng từ 1.158 lên 1.241, từ tháng 4 đến tháng 5 năm 2018 giảm từ 1.230 xuống 1.169.
Bắt đầu tăng (7 tháng 11 năm 2017). Giá rời vùng đi ngang và đi lên. Lúc này ADX là 17.3, vẫn chưa kịp phản ứng.
ADX vượt lên 25: nến thứ 41 sau khi bắt đầu tăng (5 tháng 1 năm 2018). Cả đợt tăng chỉ có 55 nến, đợi ADX xác nhận “có xu hướng rồi” thì đã đi hết quá nửa đoạn. Hướng thật ra đã viết trên DI từ sớm hơn nhiều: trong lúc tăng, +DI (xanh lá) nằm trên −DI (tím) liên tục lâu nhất 29 nến.
Đỉnh của ADX là 51.3: đợt tăng đã kết thúc được 8 nến (5 tháng 2 năm 2018). Giá đã vào vùng đi ngang, ADX vẫn còn bò lên. Đó là cái giá của việc làm mượt hai lần: thứ nó nói là “cả đoạn vừa qua nhìn chung có giống xu hướng không”, không phải “cây nến lúc này”.
ADX mới rơi xuống dưới 25: nến thứ 26 sau khi bắt đầu đi ngang (2 tháng 3). Đi ngang đã được 26 nến, ADX mới chịu thừa nhận “hết xu hướng rồi”. Trong 30 nến cuối của hai đoạn đi ngang, ADX trung bình lần lượt là 16 và 19.4, trở về mức của đi ngang.
Trong đoạn giảm, ADX lên đến 42.2, và vẫn còn đang tăng. Giống 3, đều là mức cao — chỉ nhìn ADX thì không phân biệt được đoạn nào tăng, đoạn nào giảm. Hướng phải xem DI: trong đoạn giảm, −DI nằm trên +DI liên tục lâu nhất 24 nến. Lúc bắt đầu giảm ADX chỉ có 13.5, cũng phải mất 23 nến mới lên được 25.
Đây là một đoạn giá lịch sử có thật, dùng để minh họa tính cách của ADX, không phải quy luật chung. Đổi sản phẩm, đổi khung thời gian, đổi đoạn giá thì mọi con số đều thay đổi.
Thấy gì, nghĩa là gì
| Bạn thấy | Thường có nghĩa là | Nhưng cần cẩn thận |
|---|---|---|
| ADX dưới 20, đi phẳng | Đi ngang, không có xu hướng rõ | Các phương pháp thuận xu hướng (đường trung bình, phá vỡ) lúc này dễ bị rung lắc văng ra nhất |
| ADX từ vùng thấp tăng vượt 25 | Xu hướng đang hình thành | Khi vượt 25, giá thường đã đi được một đoạn (như 2 trên biểu đồ) |
| ADX rất cao, ví dụ trên 40 | Xu hướng rất mạnh | Không có nghĩa là đang tăng, giảm mạnh cũng cao y như vậy (3 và 5 trên biểu đồ) |
| ADX rơi xuống từ đỉnh | Xu hướng đang giảm tốc | Không nhất thiết là đảo chiều, có thể chỉ đang nghỉ |
| +DI nằm trên −DI | Nghiêng về tăng | Khi ADX rất thấp, DI nào nằm trên không có nhiều ý nghĩa |
| −DI nằm trên +DI | Nghiêng về giảm | Như trên |
Dùng thực tế: ba ví dụ
Ví dụ 1: làm “bộ lọc trạng thái thị trường”
Đây là cách dùng ADX phổ biến nhất. Quy tắc có thể viết: “ADX trên 25 mới dùng phương pháp đường trung bình hoặc phá vỡ để vào lệnh; ADX dưới 20 thì không vào lệnh thuận xu hướng.” ADX không quyết định mua bán, chỉ quyết định “bây giờ có hợp để dùng phương pháp thuận xu hướng không”.
Ví dụ 2: giao hướng cho DI
Sau khi ADX nói “có xu hướng”, đánh hướng nào thì xem DI: +DI trên −DI mới mua, ngược lại mới bán. Quy tắc ví dụ: “ADX trên 25 và +DI nằm trên −DI mới mua.”
Ví dụ 3: chặn vùng đi ngang cho các chỉ báo hay lật chiều
Những chỉ báo như Parabolic SAR, “luôn có mặt trên thị trường, chạm là lật chiều”, sẽ bị rung lắc văng ra liên tục khi đi ngang. Thêm điều kiện “ADX dưới 20 thì bỏ qua tín hiệu lật chiều” có thể bớt đi rất nhiều lần qua lại. Tính cách của SAR xem Parabolic SAR là gì?
Cả ba ví dụ đều phải chấp nhận cùng một điều: ADX rất chậm. Đợi nó vượt 25 mới vào lệnh, xu hướng thường đã đi được một đoạn; đợi nó giảm xuống mới thoát, thường đã trả lại không ít. Dùng nó như bản dự báo thời tiết làm nền sẽ hợp hơn là làm đồng hồ báo thức vào/ra lệnh.
Những cách dùng sai thường gặp
1. ADX cao thì mua
Trong biểu đồ, đợt tăng đẩy ADX lên 51.3, đợt giảm đẩy lên 42.2 và vẫn còn tăng, cả hai đều ở mức cao. ADX cao chỉ có nghĩa là “có xu hướng”, có thể là tăng mạnh, cũng có thể là giảm mạnh.
2. ADX rơi từ đỉnh xuống, tưởng là xu hướng đã kết thúc
ADX đi xuống chỉ có nghĩa là khoảng cách giữa +DI và −DI đang thu hẹp, có thể là xu hướng đang nghỉ, đang giảm tốc, không nhất thiết là đảo chiều. Giá có thể vẫn đang đi chậm theo hướng cũ.
3. Coi 25 là lằn ranh cứng
20, 25, 30 đều chỉ là các mốc tham khảo thường dùng. Mỗi sản phẩm, mỗi khung thời gian có mức ADX khác nhau, cố định một mốc áp cho mọi sản phẩm rất dễ sai lệch.
Câu hỏi thường gặp
Chỉ báo ADX là gì?
ADX (chỉ số định hướng trung bình) là chỉ báo đo sức mạnh xu hướng do Wilder đưa ra, giá trị từ 0 đến 100, tham số thường dùng là 14. Nó đo xu hướng gần đây mạnh đến đâu, không phân biệt tăng hay giảm; hướng phải kết hợp với +DI và −DI để phán đoán.
ADX bao nhiêu thì tính là có xu hướng?
Cách đọc phổ biến là trên 25 nghiêng về có xu hướng, dưới 20 nghiêng về đi ngang. Đây chỉ là các mốc tham khảo, mỗi sản phẩm có mức khác nhau, tốt nhất nên quan sát hoặc backtest trên sản phẩm của chính bạn.
ADX có phán đoán được tăng giảm không?
Không. ADX tăng cả khi giá tăng lẫn khi giá giảm: +DI 30, −DI 10 và +DI 10, −DI 30 đều cho DX là 50. Muốn phán đoán hướng, hãy xem +DI và −DI đường nào nằm trên.
ADX và DMI có quan hệ gì?
DMI (chỉ số chuyển động định hướng) chính là bộ đường +DI, −DI, còn ADX được tính ra từ chúng. Nhiều phần mềm xem biểu đồ gộp cả ba đường vào cùng một chỉ báo.
Kết luận
ADX rất thật thà: nó cho bạn biết “bây giờ có xu hướng hay không”, và điều nó nói thường là đúng, chỉ là nói muộn. Nó không bao giờ cho bạn biết đi về đâu — đó là việc của +DI và −DI.
Vì vậy câu thật sự cần hỏi là: chiến lược thuận xu hướng của bạn, sau khi thêm bộ lọc ADX, số tín hiệu giả bớt đi có đáng với mấy nến trễ đó không? Câu hỏi này, một đoạn giá lịch sử không trả lời được — dùng Trợ lý Chiến lược AI của chúng tôi để backtest là biết.
Viết điều kiện thành một câu, ví dụ “ADX trên 25 và +DI nằm trên −DI mới mua”, đưa vào Trợ lý Chiến lược AI của MASQuant, bấm một cái là bắt đầu backtest. Môi trường backtest có tính đến các ma sát thị trường thật như spread, trượt giá, thay đổi thanh khoản thị trường và độ trễ khớp lệnh (cách dùng xem Hướng dẫn sử dụng Trợ lý Chiến lược AI). Sau đó bỏ điều kiện ADX chạy thêm một lần, là thấy bộ lọc thật ra giúp được bao nhiêu. Backtest cho bạn biết “quy tắc này đã hoạt động thế nào trong các diễn biến quá khứ”, không phải sự bảo đảm cho tương lai.
Ý tưởng, qua kiểm chứng, mới gọi là chiến lược.
Biểu đồ trong bài lấy từ dữ liệu giá lịch sử trên nền tảng MT5 (khung ngày; giá và cách chia nến ngày giữa các nền tảng hơi khác nhau, số liệu có thể không hoàn toàn trùng khớp), chỉ báo do chương trình tính theo công thức tiêu chuẩn; các số nguyên trong ví dụ không phải dữ liệu thị trường. Giá lịch sử chỉ dùng để minh họa tính cách của chỉ báo, không đại diện cho diễn biến tương lai.
Công bố rủi ro: CFD là sản phẩm tài chính có rủi ro cao, có thể dẫn đến mất vốn nhanh chóng. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai, mọi chiến lược và kết quả backtest chỉ mang tính tham khảo, không cấu thành lời khuyên đầu tư. Trước khi giao dịch, vui lòng tìm hiểu kỹ Điều khoản Công bố Rủi ro của chúng tôi.
